تفاوت بین سرمایه گذاری سهام هند و سرمایه گذاری سهام ایالات متحده

به عنوان یک سرمایه گذار هندی، با توجه به غول های جهانی که در بورس های آن فهرست شده اند، حتما به سرمایه گذاری در بازار سهام ایالات متحده فکر کرده اید. چه کسی نمی خواهد بخشی از شرکت های چندملیتی با سریع ترین رشد را در بازاری با ارزش بالا و در معرض دید جهانی قرار دهد؟

اما افشای پرتفوی خود در بازار سهام ایالات متحده طیفی از سؤالات را ایجاد می کند - آیا سرمایه گذاری در سهام ایالات متحده امن است؟سرمایه گذاری در سهام ایالات متحده چقدر با سرمایه گذاری در بازارهای هند متفاوت است؟چه عواملی بر تصمیمات سرمایه گذاری در بازار ایالات متحده تأثیر می گذارد؟یک هندی چقدر می تواند در سهام آمریکا سرمایه گذاری کند؟آیا می توانیم در سهام ایالات متحده از هند سرمایه گذاری کنیم؟برای پاسخ به این سوالات، مهم است که تحقیق خود را انجام دهید. این شامل یک مقایسه جامع از بازار سهام هند و ایالات متحده است. اما چرا این مهم است؟اجازه دهید دریابیم.

چرا باید دو بازار سهام را با هم مقایسه کنید؟

در حین تصمیم گیری برای سرمایه گذاری، توجه به تمام مواردی که ممکن است بر بازده و همچنین ریسک شما تأثیر بگذارد، حیاتی است. هنگامی که به دنبال سرمایه گذاری در بازارهای مختلف در سراسر جهان هستید، این حتی بسیار مهم است.

اقتصاد هند و ایالات متحده کاملاً متفاوت است. هند یک اقتصاد در حال توسعه است، در حالی که ایالات متحده یک اقتصاد توسعه یافته است. این بدان معناست که بازارهای سهام دو کشور نیز تفاوت های عمده ای دارند.

این نه تنها شامل تفاوت های شرکت های فهرست شده، بلکه در مقررات، نوسانات، ارزش گذاری، اندازه و موارد دیگر نیز می شود. در واقع، چیزی به اندازه ارز مبادله ای با یکدیگر تفاوت دارد. علاوه بر این، بازارهای سهام هند و ایالات متحده تحت تأثیر عوامل مختلفی قرار دارند و نسبت به رویدادهای مختلف جهانی واکنش متفاوتی نشان می دهند. بنابراین، شما نمی توانید همان استراتژی های سرمایه گذاری را در ایالات متحده که در هند انجام می دهید، به کار بگیرید.

بنابراین، اگر قصد دارید در سهام ایالات متحده سرمایه گذاری کنید، مقایسه بازار سهام هند با بازار سهام ایالات متحده مهم می شود. این به شما کمک می کند تا مزایا و معایب سرمایه گذاری در هر یک از این بازارها را درک کنید و همچنین به شما ایده بهتری درباره مکان سرمایه گذاری می دهد.

برای درک این موضوع با جزئیات بیشتر، اجازه دهید به تفاوت های بین بازارهای سهام هند و ایالات متحده نگاه کنیم.

عواملی که به شما کمک می کند بین سرمایه گذاری سهام هند و ایالات متحده تفاوت قائل شوید

وقتی صحبت از سرمایه گذاری در بورس هند یا ایالات متحده می شود ، باید قبل از اینکه پول خود را وارد کنید ، دانش کاملی در مورد تفاوت دو بازار سهام کسب کنید. در سرمایه گذاری شما و ریسک درگیر متفاوت است.

شما می توانید بر اساس عوامل زیر بین دو بازار تمایز قائل شوید:

بی ثباتی

نوسانات به نوسانات موجود در بازار اشاره دارد. ما می دانیم که بورس سهام مشمول نوسانات مداوم است و اقدامات نوسانات چقدر مکرر و قابل توجه است. این به عنوان انحراف استاندارد بازده در حدود میانگین (میانگین) بازده محاسبه می شود. هرچه نوسانات بیشتر باشد ، خطر در بازار بیشتر می شود.

هنگامی که شما از دیدگاه سرمایه گذاری های بلند مدت به آن نگاه می کنید ، بازار سهام هند نسبت به بازار سهام ایالات متحده بی ثبات تر است. این بدان معناست که قیمت سهام می تواند خیلی سریع بالا و پایین بیاید ، و ممکن است سرمایه گذاران پیش بینی کنند که بازار چه راهی حرکت خواهد کرد.

بنابراین توصیه می شود که شما نمونه کارها خود را به خوبی متنوع کنید. در واقع ، شما می توانید سرمایه گذاری های خارجی را به نمونه کارها خود اضافه کنید تا از روند مختلف بازار بهره مند شوید. این به شما امکان می دهد ریسک خود را در بخش های مختلف بازار گسترش دهید و خطر کلی نمونه کارها را کاهش دهید.

اندازه و ارزیابی بازار

بازار سهام ایالات متحده از نظر اندازه بسیار بزرگتر و همچنین ارزش گذاری است. از ژانویه سال 2022 ، بازار سهام ایالات متحده حدود 59. 9 ٪ سهم در ارزش کل بازارهای سهام جهانی را در اختیار دارد. در مقابل ، هند تنها حدود 1. 5 ٪ سهم دارد. اگر از دیدگاه سرمایه گذاری در بازار به آن نگاه کنیم ، در مارس 2022 ، بازار سهام هند در بین پنج بازار سهام برتر با کلاه بازار 3. 21 تریلیون دلار قرار داشت. با این حال ، هنوز هم از بازار سهام ایالات متحده عقب مانده است ، که در صدر این لیست با کلاه بازار 47. 32 تریلیون دلار است.

بنابراین ، می توانیم ببینیم که بازار سهام ایالات متحده حدود 15 برابر بزرگتر از بازار سهام هند است. این تفاوت در اندازه نیز بر نقدینگی دو بازار تأثیر می گذارد. بازار ایالات متحده بسیار مایع تر از هند است. این بدان معنی است که خرید و فروش سهام در بازار ایالات متحده آسان تر است زیرا همیشه کسی مایل به تجارت است. با این حال ، با توجه به تفاوت در اندازه دو کشور ، این تفاوت در ارزیابی تعجب آور نیست.

پول ارز

هنگامی که در بازار سهام ایالات متحده سرمایه گذاری می کنید ، از نظر دلار آمریکا (USD) سر و کار خواهید داشت. این امر به این دلیل است که بیشتر شرکت های ذکر شده در مبادلات ایالات متحده در ایالات متحده مستقر هستند. به همین ترتیب ، هنگامی که در بازار سهام هند سرمایه گذاری می کنید ، از روپیه های هندی (INR) به عنوان ارز ارز استفاده خواهید کرد.

این مهم است که باید در نظر بگیرید زیرا ارزش سرمایه گذاری شما تحت تأثیر تغییر در نرخ ارز قرار خواهد گرفت. به عنوان مثال ، اگر دلار آمریکا در برابر روپیه هند تقویت شود ، سرمایه گذاری شما در سهام هند از نظر دلار آمریکا ارزش کمتری خواهد داشت. به همین ترتیب ، اگر روپیه هند در برابر دلار آمریکا تضعیف شود ، سرمایه گذاری شما در سهام ایالات متحده از نظر روپیه هندی ارزش بیشتری خواهد داشت. در چنین حالتی ، سرمایه گذاری در سهام ایالات متحده از هند بی خطر است؟

صادقانه بگویم ، بله. توجه داشته باشید که در حالی که سرمایه گذاری در بازارهای خارجی با مجموعه چالش های خود همراه است ، آن را ناامن نمی کند. با این حال ، هنگام سرمایه گذاری در بازارهای خارجی ، باید از نوسانات ارزی آگاه باشید. در واقع ، شما همچنین ممکن است از این به نفع خود استفاده کنید. به عنوان مثال ، اگر روپیه ارزش خود را از دست بدهد و بخشی از سرمایه گذاری شما به دلار باشد ، ارزش سرمایه گذاری شما از نظر INR افزایش می یابد ، که این ارز کشور وطن شماست. اگر در سرمایه گذاری خود پول نقد کنید ، در مقایسه با نرخی که در آن سرمایه گذاری کرده اید ، روپیه بیشتری به ازای هر دلار دریافت خواهید کرد. به همین ترتیب ، اگر USD افزایش یابد ، ارزش سرمایه گذاری شما (در USD) افزایش می یابد ، حتی اگر تغییری در نمونه کارها شما ایجاد نشود.

مقررات

بازار سهام هند توسط هیئت اوراق بهادار و بورس هند (SEBI) تنظیم می شود. همتای آن در ایالات متحده کمیسیون اوراق بهادار و بورس (SEC) است. هر دو این تنظیم کننده ها نقش مهمی در نظارت بر فعالیت های روزمره در بورس سهام مربوطه دارند.

SEBI در سال 1992 به عنوان یک نهاد قانونی تأسیس شد. از آن زمان تاکنون ، این نهاد اصلی است که بورس سهام هند را تنظیم می کند. علاوه بر این ، این کار در جهت توسعه بازار سهام ، ارائه اطلاعات به همه بازیگران بازار و از همه مهمتر محافظت از منافع سرمایه گذاران است. همچنین این قدرت را دارد که هر موضوعی را که مربوط به بورس سهام در هند است ، بررسی کند.

SEC در سال 1934 با تصویب قانون مبادله اوراق بهادار تأسیس شد. این یک آژانس دولتی فدرال است که وظیفه حمایت از سرمایه گذاران و حفظ بازارهای منصفانه ، منظم و کارآمد را بر عهده دارد.

اکثر سرمایه گذاران تمایل دارند فکر کنند که حمایت از سرمایه گذار در بازار سهام هند کمتر از بازار سهام ایالات متحده است. این بدان معناست که در صورت ورشکستگی یا تقلب، سرمایه گذاران ممکن است در معرض خطر از دست دادن پول خود باشند. با این حال، با کنترل و بررسی های منظم، می توان این اظهارات را دور از واقعیت دانست.

در واقع، اگرچه ممکن است فکر کنید که SEC از اختیارات بیشتری نسبت به SEBI برخوردار است، این موضوع کاملاً قابل بحث است. با در نظر گرفتن مورد راج راجاراتنام، می توانیم ببینیم که چگونه است. برای حل و فصل و پیشبرد پرونده معاملات داخلی، SEC مجبور شد به دادگاه حقوقی مراجعه کند و از آنها بخواهد که متهم را محدود کرده و مجازات های پولی را در نظر بگیرند. با این حال، در هند، SEBI از تمام حقوق تحقیق در مورد مسائل و دریافت هرگونه مجازات قابل اجرا از متهم برخوردار است. SEBI به عنوان یک واسطه عمل نمی کند، در حالی که SEC ممکن است در چنین موقعیتی باشد.

نیاز تحقیق

قبل از سرمایه گذاری در سهام هر شرکتی، انجام تحقیقات مناسب در مورد چشم انداز رشد، اصول سهام، ثبات سود، سیاست تقسیم سود و موارد دیگر بسیار مهم است. تمام این اطلاعات باید آزادانه در اختیار سرمایه گذاران باشد تا بتوانند تصمیمی منطقی و آگاهانه بگیرند.

سرمایه گذاران در بازار سهام هند ممکن است نیاز به صرف زمان بیشتری برای تحقیق نسبت به سرمایه گذاران در بازار سهام ایالات متحده داشته باشند. این به این دلیل است که اطلاعات کمتری در مورد شرکت های هندی در دسترس است. از طرف دیگر، به دلیل تعداد زیادی از شرکت های فهرست شده در بورس، ممکن است این تحقیق برای سرمایه گذاران در بازار سهام ایالات متحده گسترده تر باشد.

در حالی که هدف تنظیم کنندگان هر دو بازار سهام این است که تمام اطلاعات مادی را در دسترس سرمایه گذاران قرار دهند، بسیار مهم است که قبل از استفاده از وجوه خود تلاش کنید تا تحقیق کنید.

بخش های با عملکرد برتر

بخش های با عملکرد برتر در بازار سهام هند با بخش های برتر در بازار سهام ایالات متحده متفاوت است. در هند، بخش هایی با عملکرد برتر معمولاً بخش هایی هستند که با رشد اقتصادی کشور مرتبط هستند، مانند زیرساخت ها و منابع. اگر به وضعیت بازار سهام در سال 2022 نگاه کنید، بازار ریزش داشته است. بسیاری از بخش های با عملکرد بالا با عمده فروش های گسترده مواجه شده اند. با این حال، بخش هایی که حتی در چنین مرحله ای پابرجا بودند، شامل فلزات، تاسیسات برق و برق است.

در ایالات متحده ، بخش های برتر عملکردی دارند که پایدارتر هستند ، مانند مراقبت های بهداشتی و فناوری. حتی با نوسانات بالا و روند نزولی در بازار ، بخش هایی که نسبتاً پایدار باقی مانده بودند شامل خدمات ارتباطی و همچنین مراقبت های بهداشتی بودند. این بخش ها شناخته شده اند که از نظر تاریخی عملکرد خوبی دارند.

در حین سرمایه گذاری ، همیشه توصیه می شود که نمونه کارها خود را در تعدادی از بخش ها متنوع کنید. اگر فقط در بخش هایی که انتظار می رود بازده بالایی را نشان دهند ، سرمایه گذاری می کنید ، اما خطر بیشتری نیز به همراه دارید ، احتمال ایجاد ضرر را افزایش می دهید. اما اگر سرمایه گذاری های خود را در بخش های مختلف گسترش دهید ، خطر درگیر کاهش می یابد. اگر یکی دیگر از جنوب برود ، می توانید چند بخش پایدار را انتخاب کنید تا دوباره به آن بپردازید.

به عنوان مثال ، هنگام سرمایه گذاری در بازار سهام هند ، می توانید برخی از بودجه خود را در فلزات سرمایه گذاری کنید ، این بخشی است که بازده نسبتاً پایدار را نشان داده است. برخی از بودجه را در بخش IT اختصاص دهید ، که در طی سالها رشد عظیم و بازده بالایی نشان داده است ، و برخی در بخش های دیگر مانند خودروها یا بخش FMCG. به همین ترتیب ، شما می توانید این کار را در ایالات متحده با گسترش سرمایه گذاری خود در بخش های بهداشت و درمان و ارتباطات انجام دهید.

قرار گرفتن در معرض جهانی

اکثریت قریب به اتفاق شرکت های چند ملیتی در بورس اوراق بهادار ایالات متحده ذکر شده اند ، از جمله نامهای بزرگی مانند آمازون ، متا ، گوگل و موارد دیگر. این چند ملیتی در سراسر جهان فعالیت می کنند و تحت تأثیر وقایع در بسیاری از کشورهای مختلف قرار دارند. این امر به بازار سهام ایالات متحده در معرض دید جهانی زیادی می دهد.

به همین ترتیب ، با نگاهی به آن از دیدگاه متفاوت ، هنگامی که در بازار سهام ایالات متحده سرمایه گذاری می کنید ، در معرض شرکت هایی از سراسر جهان قرار می گیرید. این امر راه های سرمایه گذاری شما را افزایش می دهد و به شما امکان می دهد سهمی را در برخی از سریعترین شرکت های در حال رشد و با ارزش در جهان داشته باشید.

از طرف دیگر ، بازار سهام هند بیشتر از شرکت های داخلی تشکیل شده است. بنابراین ، هنگامی که شما در سهام ذکر شده در بورس سهام هند سرمایه گذاری می کنید ، قرار گرفتن در معرض عوامل جهانی محدود است. این بدان معنی است که سرمایه گذاری شما بیشتر تحت تأثیر عوامل داخلی مانند شرایط سیاسی و اقتصادی کشور است. علاوه بر این ، شما دسترسی نسبتاً محدود به غول های جهانی می کنید.

متنوع سازی نمونه کارها

متنوع سازی نمونه کارها مهم است زیرا به کاهش خطر کمک می کند. با سرمایه گذاری در انواع مختلف دارایی ، می توانید در صورت عدم موفقیت یک سرمایه گذاری خاص ، خود را از ضررهایی که ممکن است متحمل شود محافظت کنید.

بازار سهام هند هنوز نسبتاً جوان است و قبل از اینکه به بازار سهام ایالات متحده برسد ، مسیری طولانی برای رشد دارد. علاوه بر این ، به دلیل اندازه زیاد بازار سهام ایالات متحده ، در مقایسه با بازار سهام هند ، راه های سرمایه گذاری بسیار بیشتری در آن وجود دارد. این بدان معناست که سرمایه گذاران در ایالات متحده گزینه های بیشتری را در هنگام متنوع سازی اوراق بهادار خود دارند.

از طرف دیگر ، از آنجا که بازار سهام هند کوچکتر است ، فرصت های سرمایه گذاری کمتری در دسترس است. این می تواند متنوع سازی نمونه کارها را سخت تر کند. با این حال ، این پتانسیل های زیادی را برای سرمایه گذاران که مایل به انجام تحقیقات خود هستند و کمی خطر بیشتری را به همراه دارد ، ارائه می دهد.

گفته می شود ، شما می توانید یاد بگیرید که چگونه می توانید نمونه کارها خود را متنوع کنید ، حتی اگر فقط در بازار سهام هند سرمایه گذاری کنید. این امر به این دلیل است که تنوع فقط به سرمایه گذاری در سهام شرکت های مختلف محدود نمی شود. شما همیشه می توانید گزینه های سرمایه گذاری دیگری مانند کالاها ، صندوق های متقابل و حتی اوراق بهادار دولتی را که تقریباً بدون ریسک محسوب می شوند ، در نظر بگیرید.

برای درک این موضوع با جزئیات بیشتر ، وبلاگ ما را در مورد سرمایه گذاری سهام در هند بخوانید - تنوع نمونه کارها چیست؟‘در وبلاگ Teji Mandi.

استراتژی های سرمایه گذاری

موفق ترین استراتژی های سرمایه گذاری در بازار سهام هند ممکن است در بازار ایالات متحده موفق نباشد و برعکس. این امر به این دلیل است که دو بازار بسیار متفاوت هستند و به رویکردهای مختلفی احتیاج دارند.

هنگام سرمایه گذاری در بازار سهام ایالات متحده ، شما باید روی استراتژی سرمایه گذاری در شرکت های با کیفیت خوب که سابقه خوبی دارند و به خوبی تثبیت شده اند ، تمرکز کنید.

بازار سهام هند بی ثبات تر است ، بنابراین باید هنگام انتخاب سرمایه گذاری بیشتر مراقب باشید. انجام تحقیقات خود و انتخاب شرکت هایی که دارای اصول قوی هستند و احتمالاً فراز و نشیب های بازار را در اختیار شما قرار می دهد ، مهم است. برای درک چگونگی خواندن اصول سهام ، از طریق راهنمای A-Z ما در مورد تجزیه و تحلیل اصول سهام در وبلاگ Teji Mandi عبور کنید.

جدای از این ، در هند ، یک شرکت فقط می تواند پس از سه سال از وجود خود در بورس سهام قرار بگیرد و حداقل دو سال ارزش خالص مثبت داشته باشد. با این حال ، یک شرکت آمریکایی می تواند خیلی زودتر لیست شود. این به شما امکان می دهد تا در جدیدترین استارتاپ های ایالات متحده سرمایه گذاری کنید و از ایده های جدید سرمایه گذاری کنید. این یک امکان در هند نیست.

بازگشت سرمایه گذاری

بازده سرمایه گذاری در دو بازار سهام را می توان با بررسی میانگین بازده در دراز مدت شاخص های اصلی هر بازار سهام مقایسه کرد.

در هند ، BSE Sensex علی رغم نوسانات در کوتاه مدت ، رشد مداوم در بازده خود را نشان داده است. در حقیقت ، از زمان آغاز به کار ، Sensex 560 بار رشد کرده است! در 42 سال گذشته ، این شاخص CAGR 15 ٪ را به سرمایه گذاران بلند مدت خود ارائه داده است. از سال 2022 ، Sensex بازده سالانه 18 ٪ را ایجاد می کند. بازده 10 ساله شاخص 13 ٪ و رقم بازده 5 ساله 15 ٪ است. شاخص اصلی دیگر در بورس هند ، شاخص Nifty 50 است که شامل 50 شرکت برتر ذکر شده در NSE است. در طول 15 سال گذشته ، این شاخص نرخ تورم را ضرب و شتم کرده است و میانگین بازده سالانه 12 ٪ را ارائه می دهد.

می توان نتیجه گرفت که حتی اگر در کوتاه مدت نوسانات در بازار وجود داشته باشد ، نگه داشتن سهام در یک دوره طولانی برای سرمایه گذاران بازار سهام هند مثمر ثمر است.

از طرف دیگر ، یکی از شاخص های مهم که به عنوان معیار عملکرد کلی بازار سهام ایالات متحده ، شاخص S& P 500 ، در سال 1957 تأسیس شد. در طی این 65 سال ، این شاخص بازده متوسط 10. 7 ٪ را نشان داده استبشردر طی 10 سال گذشته ، میانگین بازده سالانه حدود 14. 7 ٪ بوده است که این رقم متوسط تاریخی را ضرب می کند. با نگاهی به عملکرد آن در طول سالها ، می توانیم ببینیم که میانگین بازگشت سالانه S& P 500 هر سال به طور گسترده ای نوسان داشته است. به عنوان مثال ، در سال 2020 ، بازده سالانه 18. 4 ٪ بود ، در حالی که در سال 2021 ، این رقم 28. 7 ٪ بود. این نشان دهنده نوسانات بالا در بازار سهام ایالات متحده است.

با نگاهی به شاخص میانگین صنعتی داو جونز (DJIA) ، که یکی دیگر از شاخص های اصلی بازار سهام ایالات متحده است ، می توانیم میانگین بازده سالانه 10 ساله را 15. 03 ٪ ببینیم. اگر به میانگین 20 ساله و 10. 99 ٪ در 30 سال گذشته نگاه کنیم ، این رقم 7. 03 ٪ بود.

به طور کلی ، می توان دریافت که میانگین بازده بلند مدت در بورس اوراق بهادار هند بالاتر از بورس اوراق بهادار ایالات متحده بوده است. هر دو بازارها بسیار بی ثبات هستند ، اما اگر شما یک سرمایه گذار بلند مدت هستید ، می توانید با موفقیت سوار بر اوج و پایین بازار شوید تا بازده خوبی در سرمایه گذاری خود کسب کنید.

لیست الزامات

الزامات لیست برای شرکت ها نسبت به هند در ایالات متحده سخت تر است. این بدان معناست که شرکت هایی که در صرافی های ایالات متحده قرار دارند باید استانداردهای بالاتری نسبت به شرکتهایی که در صرافی های هند لیست می شوند ، رعایت کنند.

این استانداردها شامل الزامات مربوط به افشای اطلاعات مالی ، حاکمیت شرکت ها و سایر موارد است. در نتیجه ، شرکت هایی که در صرافی های ایالات متحده لیست می شوند ، معمولاً بزرگتر و بیشتر از شرکت هایی هستند که در صرافی های هند لیست می شوند.

با این حال ، از نظر عمر شرکت بیشتر طول می کشد تا در بورس اوراق بهادار هند قرار بگیرد. همانطور که قبلاً ذکر شد ، یک شرکت باید حداقل سه سال قبل از آنکه در NSE ذکر شود وجود داشته باشد. علاوه بر این ، باید دو سال سود را نیز نشان دهد. با این حال ، یک شرکت جدید نیز واجد شرایط دریافت لیست در بورس اوراق بهادار ایالات متحده است.

جدا از این ، روند لیست در ایالات متحده نیز گران تر از آنچه در هند است. به عنوان مثال ، هزینه های لیست در NYSE از 500000 دلار شروع می شود. در مقایسه ، هزینه لیست اولیه در بورس اوراق بهادار ملی هند روپیه است. 50،000 ، که مقدار بسیار کمتری است.

این خلاصه تفاوتهای عمده بین دو بازار سهام است. عوامل فوق الذکر بر روند دو بازار سهام تأثیر می گذارد ، که بیشتر در نحوه سرمایه گذاری شما ، بازده هایی که می توانید کسب کنید و ریسک بالقوه درگیر آن تأثیر دارد.

قبل از شروع سرمایه گذاری باید تمام این عوامل را با دقت در نظر بگیرید. برای به دست آوردن یک بررسی سریع ، اجازه دهید تفاوت بین این دو را خلاصه کنیم: